Een beleggingsfonds is een verzameling kapitaal beheerd in één portefeuille door een professionele beheerder. Het kapitaal komt van veel verschillende individuele beleggers. Er bestaan veel verschillende soorten beleggingsfondsen.
Wat is een beleggingsfonds?
Een beleggingsfonds is een verzameling kapitaal beheerd door een professioneel beheerder volgens een vooropgestelde beleggingsbeleid. Meestal is dit het beleggen in een bepaalde sector of volgens een bepaalde filosofie. In België zijn het meestal de grootbanken die de beleggingsfondsen beheren. Maar ook kleine banken of vermogenbeheerders bieden beleggingsfondsen aan.
Het voordeel van een beleggingsfonds is de spreiding, een beleggingsfonds belegt in verschillende bedrijven en soorten effecten waardoor het risico beperkt wordt. Als u zelf over geen "enorm" kapitaal beschikt om goed te spreiden, of u kan uw beleggingen niet actief bijhouden. Dan is een beleggingsfonds een goed alternatief.
Het nadeel zijn de kosten. Er kunnen extra kosten zijn die u moet betalen zoals beheerskosten.
Dit zijn de kosten die u kan hebben:
Eenmalige kosten:
- Instapkosten
- Uitstapkosten
- Beurstaks
Jaarlijkse kosten:
- Beheerkosten
- Bewaarloon
- Vergoeding administratieve kosten
- Jaarlijkse belasting
- Overige kosten
De kosten kunnen tussen beleggingsfondsen onderling veel verschillen. Een beleggingsfonds die duurder is , is niet noodzakelijk beter. Integendeel, best kan u voor het fonds gaan met de laagste kosten. Door alle aangerekende kosten verliest u een groot deel van uw rendement.
Welke soorten beleggingsfondsen bestaan er?
Er bestaan veel soorten beleggingsfondsen. Hier bespreken we de belangrijkste:
- Vastgoedfonds: beleg in vastgoed met een vastgoedfonds. Het voordeel is dat u met een vastgoedfonds een goede spreiding heeft en u kan ook met een laag kapitaal beleggen. Een vastgoedfonds verhuurt verschillende soorten panden als huizen, appartementen maar ook voorbeeld winkelcentrums of garages. Sommige vastgoedfondsen zijn gespecialiseerd in een bepaald iets.
- Aandelenfonds: Beleggen uitsluitend in aandelen. Meestal volgens een bepaalde beleggingsfilosofie of in een bepaalde sector. Er bestaan ook indexfondsen die een bepaalde beursindex volgen. Zoals vb "de Belgische beursindex" bel20, zo een indexfonds bootst de koers dan na van de bel20. De beheerskosten liggen lager voor een indexfonds omdat het minder actief beheerd wordt als een aandelenfonds waar de beheerder de portefeuille zelf samenstelt.
- Obligatiefondsen: Beleggingsfondsen die in obligaties beleggen. Dit kan volgens een filosofie zijn of in een bepaalde soort oligaties. Lees hier meer over obligaties.
- Liquiditeitenfonds: Een beleggingsfonds die het kapitaal in liquiditeiten belegd. Door een korte looptijd is het risico op rentewijziging gering.
- Gemengd beleggingsfonds: Dit is een beleggingsfonds die verschillende soorten effecten in portefeuille neemt.
- Ethische beleggingsfondsen: Beleggingsfondsen die in ethische bedrijven beleggen.
- Onethische beleggingsfondsen: Het omgekeerde bestaat ook, beleggingsfondsen die in onethische bedrijven beleggen. Onethisch beleggen zou een hoger rendement geven dan ethisch beleggen en is bovendien meer crisisbestendig.
- Hedge funds: Dit zijn beleggingsfondsen zonder strikte wetgeving. Een hedgefonds zal vaak gebruik maken van derivaten. Er kan voorbeeld worden short gegaan of er kan worden gebruik gemaakt van ingewikkelde constructies. Kenmerkend bij een hedgefonds is dat de fondsbeheerder zelf een redelijk aandeel bezit in het hedgefonds en sterk betrokken is. Door het gebruik van derivaten probeert het hedgefonds minder afhankelijk te zijn aan stijgende of dalende beurskoersen.
- Overig.
Waarom beleggen in een beleggingsfonds?
Het kan een goed idee zijn als onervaren particuliere belegger met een klein kapitaal om in een beleggingsfonds te beleggen.
De voordelen zijn dat uw kapitaal professioneel beheerd wordt en u goed kan spreiden waardoor het risico lager is. Maar er zijn ook enkel nadelen als de hoge kosten.
Het voordeel van een beleggingsfonds zonder de nadelen.
Er bestaat ook iets als trackers. Dit kan een beter alternatief zijn voor een beleggingsfonds. Trackers kunnen allerlei soorten indexen volgen. Met één transactie kan u in een bepaald land of sector beleggen. En het grote voordeel is dat er geen dure beheerskosten zijn.
Een tracker wordt verhandeld net als een aandeel.
